Мы подтверждаем нашу точку зрения, что продажа порта является умеренно позитивным фактором для перспектив дивидендов Evraz во 2П17, но не должна привести к развороту в долговой нагрузке Evraz, на наш взгляд, поскольку чистый долг снизится приблизительно на 6%, а чистая задолженность упадет до 2,9x с 3,1x.

Скользящий мультипликатор P/E равный 8x, предполагаемый объявленной ценой, представляется адекватным с первого взгляда, хотя у нас нет финансовых данных для точной оценки. Компания искала покупателя для своего Находкинского порта, и мы не исключаем, что Lanebrook может быть временным владельцем порта. . finam.ru

2017-5-24 09:55