Фондовые рынки всего мира единодушно перешли к распродажам, причем по большей части на новостях из корпоративного сектора и опасения по поводу надвигающейся снежной бури в США. В результате, гонконгский Hang Seng (HSI) по итогам торговых суток потерял 0,82%.
Тем временем, британский FTSE скатился на 0,44%, а германский DAX прирос сразу на 1,63%. Американские фондовые индексы обвалились больше других к завершению торговых суток.
Рынок был занят подготовкой к серьезному испытанию – заседанию FOMC по денежно-кредитной политике. Опубликованные вчера отчеты из США по заказам на товары длительного пользования (-3,4% против прогноза +0,5%) зародили сомнения у инвесторов по поводу необходимость ускоренного перехода в режим ужесточения. В итоге, EUR/USD смогла дорасти до 6-дневного максимума 1,1422, завершив торги в районе 1,1370. Тем временем, GBP/USD от дневного минимума 1,5058, достигнутого на слабоватых данных по британскому ВВП, рванула к отметке 1,5195 на закрытии. USD/JPY в течение дня скатилась к минимуму 117,33, но восстановилась в район 117,90 на закрытии. USD/RUB на открытии доросла до почти 1,5-месячного максимума 67,56, но с тех пор только снижалась, завершив торги в районе 66,25.
Под влиянием слабеющего доллара в подготовке к заседанию FOMC фьючерсы на нефть попытались вернуться к недавним максимумам. В результате, Brent открыла торги на $48,07 за баррель, скатилась до $47,67, затем добралась до 49,96, к завершению торгов вернувшись в район $49,20 за баррель.
Драгоценные металлы не могли не воспользоваться удобной ситуацией для восстановления: снижение доллара, слабоватые экономические данные из США и близящееся заседание Федрезерва. Итак, XAU/USD от уровня открытия $1280,61 добралось до максимума $1297,54 и закрылось в районе $1293 за унцию, а серебро торговалось вблизи 18,00 на закрытии.
Прогноз на среду, 28 января
Фондовый рынок
Акции компании Apple находились вчера под давлением одновременно с общим рынком, тестируя отметку 110,00. Поводом для распродаж стали негативные данные по заказам на товары длительного пользования, которые оказались гораздо хуже ожиданий, а также приближающаяся снежная буря в США, разговоры о которой надавили на американские фондовые рынки. Однако публикация квартального отчета расставила все на свои места: Apple Inc. сообщила, что квартальная прибыль выросла на 38% до рекордного максимума в связи с резко увеличившимся спросом на новый iPhone с большим экраном. Apple показал чистый доход в размере $18,0 млрд за финансовый квартал, что на $13,1 млрд за тот же период в прошлом году. EPS выросла на 48% до $3,06, а выручка увеличилась на 30% до $74,6 млрд против $57,6 млрд. Все это значительно выше прогнозных значений, а, значит, акции вновь испытают волну спроса, причем, вероятнее всего, это будет продолжительная волна со среднесрочной целью на отметке $117,10.
Товарно-сырьевой рынок
Цены на нефть разрываемы противоречивыми известиями: вчера рост был спровоцирован ослаблением доллара США, а также комментариями ОПЕК о том, что без инвестиций в производство цены на нефть могут резко вырасти. Кроме того, стало известно, что министр нефти Саудовской Аравии встречался с представителями России и Норвегии, чтобы обсудить рыночную стабильность. Рынок рассматривал это как признак готовности стабилизировать цены. Однако чуть позже газета Telegraph сообщила о том, что Саудовская Аравия тайно увеличила объемы добычи до 9,8 млн баррелей в день, чтобы усилить военные действия с американскими нефтедобытчиками. Это максимальные уровни с октября прошлого уровня. И, скорее всего, вскоре последуют соответствующие комментарии, которые могут вновь надавить на Brent, с ближайшей целью на $47,50.
Валютный рынок
USD/RUB вчерашний день провела под впечатлением от «мусорного» рейтинга, хотя сказать по правде, реакция была не такой уж и значительной. Совокупность факторов, которые мы называли ранее (ожидаемость снижения, низкие уровни госдолга к ВВП, Fitch и Moody’s еще не присоединились к коллеге), похоже, ограничила масштабы потерь рубля. Тем не менее, стоит признать, что на текущий момент причин для укрепления национальной валюты пока нет: период наиболее крупных налоговых выплат прошел, что означает, что экспортерам нет смысла покупать RUB. Кроме того, нарастающая напряженность на Донбассе только усугубляет политический кризис между Россией и странами Запада, угрожая введением нового пакета санкций. Сама вероятность такого исхода может и далее толкать рубль вниз с ближайшей целью на отметке 70,00.
Давно не разговаривали на тему британского фунта, который недавно достиг критической точки – 1,5-годовалого минимума – и вполне возможно уже развернул нисходящий тренд. Несомненно, экономические данные пока говорят лишь о том, что темпы роста британской экономики продолжают замедляться. Однако все это и даже больше уже заложено в цены. По сути, 2014 год прошел довольно неплохо для Великобритании – она закончила его гораздо сильнее, чем начала, отметив максимальные темпы прироста за последние 7 лет. Рынок труда восстанавливается с неплохой скоростью, хотя недостаточно быстрый рост заработной платы, а также низкая потребительская инфляция (CPI) в связи с падающими ценами на энергоносители предоставляют Банку Англии возможность затянуть период мягкой монетарной политики. Однако в ближайшие месяцы мы можем увидеть первые последствия дешевого топлива, которые поддержат экспортеров, дадут стимул для роста деловой активности и поддержат обрабатывающую промышленность Великобритании. Последовательность позитивных отчетов может создать условия для восстановления британского фунта по аналогии с предыдущим годом: с февраля по июль 2014 года GBP/USD прибавила почти 780 пунктов. А если еврозона еще и сможет преобразовать масштабные стимулы в реальный рост экономики, это только ускорит движение фунта стерлингов вверх. Но это уже в долгосрочной перспективе. А пока мы рекомендуем искать коррекционные откаты вниз для входа длинными позициями в рамках среднесрочной торговой стратегии. В текущих условиях возвращение в район 1,51 может стать привлекательной точкой для покупок, а ближайшей краткосрочной целью будет отметка 1,5270.
Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.
Европа пытается найти выход из кризиса. По нашим оценкам, единственной эффективной мерой в этом направлении может оказаться девальвация евро, которая потянет за собой падение курсов валют стран центральной и восточной Европы, стран соседей и экономических партнеров. Как сохранить и приумножить свои сбережения в этих условиях? Ответ на этот вопрос вы можете узнать в нашем прогнозе на 1-ый квартал 2015 года.Список экономических событий:
Времяи
Страна
Время и событие
Событие
и волатильность
Прошлое
Прогноз
Факт
Единицы
среда, 28 января
00:30
AUS
00:30
Индекс базовой инфляции РБА методом усечённого среднего (г/г)(четвертый квартал)
2. 5
2. 2
2. 2
%
2,5%
Прошлое значение
2,2%
Прогноз
2,2% Фактическое значение
Индекс потребительских цен (CPI) – показатель, публикуемый РБА и затем дублируемый Австралийским бюро статистики. Отражает динамику розничных цен на группу товаров и услуг, входящих в состав потребительской корзины. Метод простого усеченного среднего учитывает лишь средневзвешенное ядро, «сердцевину» распределения - центральные 70% компонентов индекса, в то время как компоненты с наименьшими и наибольшими значениями индексов цен исключаются из обоих концов распределения.
Исторические данные
График
Таблица
00:30
AUS
00:30
Индекс базовой инфляции РБА методом усечённого среднего (кв/кв)(четвертый квартал)
0. 4
0. 5
0,7% Фактическое значение
(лучше прогноза)
Индекс потребительских цен (CPI) – показатель, публикуемый РБА и затем дублируемый Австралийским бюро статистики. Отражает динамику розничных цен на группу товаров и услуг, входящих в состав потребительской корзины. Метод простого усеченного среднего учитывает лишь средневзвешенное ядро, «сердцевину» распределения - центральные 70% компонентов индекса, в то время как компоненты с наименьшими и наибольшими значениями индексов цен исключаются из обоих концов распределения.
Исторические данные
График
Таблица
00:30
AUS
00:30
Индекс потребительских цен (г/г)(четвертый квартал)
2. 3
1. 8
1. 7
%
2,3%
Прошлое значение
1,8%
Прогноз
1,7% Фактическое значение
Индекс потребительских цен, публикуемый РБА и повторно публикуемый Австралийским бюро статистики, отражает оценку ценовой динамики, полученную в результате сравнения розничных цен соответствующей корзины товаров и услуг. Инфляция снижает покупательную способность AUD. CPI – наиболее значимый барометр изменений в покупательских трендах. Высокое значение показателя является позитивным (или бычьим) фактором для AUD, а низкое – негативным (или медвежьим).
Исторические данные
График
Таблица
00:30
AUS
00:30
Индекс потребительских цен (кв/кв)(четвертый квартал)
0. 5
0. 3
0. 2
%
0,5%
Прошлое значение
0,3%
Прогноз
0,2% Фактическое значение
Индекс потребительских цен, публикуемый РБА и повторно публикуемый Австралийским бюро статистики, отражает оценку ценовой динамики, полученную в результате сравнения розничных цен соответствующей корзины товаров и услуг. Инфляция снижает покупательную способность AUD. CPI – наиболее значимый барометр изменений в покупательских трендах. Высокое значение показателя является позитивным (или бычьим) фактором для AUD, а низкое – негативным (или медвежьим).
Исторические данные
График
Таблица
07:00
CHE
07:00
Индикатор потребления UBS(декабрь)
1. 29
1,29
Прошлое значение
-
Прогноз
- Фактическое значение
Индикатор состоит из пяти компонентов: продажи новых автомобилей, уровень активности в секторе розничных продаж, число забронированных ночей в отелях Швейцарии, уровень доверия потребителей и объем транзакций по кредитным картам.
Исторические данные
График
Таблица
07:00
DEU
07:00
Индекс потребительского доверия от Gfk(февраль)
9
9. 1
9,0
Прошлое значение
9,1
Прогноз
- Фактическое значение
Индекс потребительского доверия GfK является опережающим индикатором, оценивающим степень уверенности потребителей в силе экономического роста. Высокий уровень потребительского доверия положительно сказывается на экономическом восстановлении, а низкий – отрицательно. Обычно высокое значение показателя является позитивным (или бычьим) фактором для EUR, а низкое – негативным (или медвежьим).
Исторические данные
График
Таблица
07:00
DEU
07:00
Индекс цен на импорт (г/г)(декабрь)
-2. 1
-3. 5
%
-2,1%
Прошлое значение
-3,5%
Прогноз
- Фактическое значение
Индекс цен на импорт, публикуемый Бундесбанком, отражает изменение цен на товары, импортируемые Германией. Индекс цен на импорт играет важную роль в определении соотношения изменений объема торговли и цен. В то время как рост объемов импорта говорит об увеличении потребительского спроса и экономического роста, повышение цен на импорт предполагает рост производственных расходов и инфляционного давления.
Исторические данные
График
Таблица
07:00
DEU
07:00
Индекс цен на импорт (м/м) (декабрь)
-0. 8
-1. 5
%
-0,8%
Прошлое значение
-1,5%
Прогноз
- Фактическое значение
Индекс цен на импорт, публикуемый Бундесбанком, отражает изменение цен на товары, импортируемые Германией. Индекс цен на импорт играет важную роль в определении соотношения изменений объема торговли и цен. В то время как рост объемов импорта говорит об увеличении потребительского спроса и экономического роста, повышение цен на импорт предполагает рост производственных расходов и инфляционного давления.
Исторические данные
График
Таблица
07:45
FRA
07:45
Уровень доверия потребителей(январь)
90
91
90
Прошлое значение
91
Прогноз
- Фактическое значение
Индекс потребительского доверия отражает настроения потребителей во Франции. Индикатор указывает на общее состояние экономики в краткосрочном периоде. Рост значения показателя является бычьим фактором для EUR, и наоборот.
Исторические данные
График
Таблица
09:00
NOR
09:00
Исследование рынка труда(ноябрь)
3. 8
%
3,8%
Прошлое значение
-
Прогноз
- Фактическое значение
Уровень безработицы - индикатор, публикуемый Статистическим бюро Норвегии и оценивающий отношение доли безработного населения к общей численности трудоспособных граждан. Является опережающим индикатором состояния норвежской экономики. Рост показателя свидетельствует о недостаточном импульсе развития рынка труда страны. Как следствие, это ведет к ослаблению национальной экономики. Снижение показателя считается позитивным (бычьим) фактором для норвежскойкроны, и наоборот.
Исторические данные
График
Таблица
09:30
DEU
09:30
Размещение 30-летних гособлигаций
1. 77
%
1,77%
Прошлое значение
-
Прогноз
- Фактическое значение
В календаре указана средняя доходность по Федеральным облигациям, выпускаемым Бундесбанком Германии. Срок погашения данных Федеральных облигаций составляет более тридцати лет. Доходность облигаций является прибылью, которую получит инвестор, если будет держать бумагу до наступления срока погашения. Инвесторы отслеживают волатильность доходности и сравнивают среднюю доходность в ходе аукциона с доходностью тех же бумаг во время предыдущих аукционов, так как она является индикатором состояния государственного долга в стране.
Исторические данные
График
Таблица
11:00
IRL
11:00
Розничные продажи (м/м)(декабрь)
0. 2
%
0,2%
Прошлое значение
-
Прогноз
- Фактическое значение
Розничные продажи - показатель, публикуемый публикуемый Центральным статистическим управлением Ирландии и оценивающий совокупный объем розничных продаж . Он отражает рост розничного сектора в краткосрочной перспективе. Ежемесячное изменение индекса выражается в процентном соотношении. Показатель привлекает к себе внимание в качестве индикатора потребительского доверия. Обычно высокий показатель является позитивным (или бычьим) фактором для евро,а низкий – негативным (или медвежьим).
Исторические данные
График
Таблица
11:00
IRL
11:00
Розничные продажи (г/г)(декабрь)
4. 7
%
4,7%
Прошлое значение
-
Прогноз
- Фактическое значение
Розничные продажи - показатель, публикуемый публикуемый Центральным статистическим управлением Ирландии и оценивающий совокупный объем розничных продаж . Он отражает рост розничного сектора в краткосрочной перспективе. Ежемесячное изменение индекса выражается в процентном соотношении. Показатель привлекает к себе внимание в качестве индикатора потребительского доверия. Обычно высокий показатель является позитивным (или бычьим) фактором для евро,а низкий – негативным (или медвежьим).
Исторические данные
График
Таблица
12:00
USA
12:00
Индекс ипотечного кредитования МВА(23 января)
14. 2
%
14,2%
Прошлое значение
-
Прогноз
- Фактическое значение
Ведущий индикатор рынка недвижимости США. Рост ипотечного кредитования стимулирует рост экономики. Высокий результат способствует укреплению USD, низкие - его ослаблению.
Исторические данные
График
Таблица
15:30
USA
15:30
Изменение запасов нефти и нефтепродуктов от EIA(23 января)
10. 071M
3. 75M
10,071M
Прошлое значение
3,750M
Прогноз
- Фактическое значение
Отчет указывает на текущий спрос на нефть и волатильность цен на нее.
Исторические данные
График
Таблица
18:00
USA
18:00
Размещение 5-летних облигаций
0. 11
%
0,11%
Прошлое значение
-
Прогноз
- Фактическое значение
В календаре указана средняя доходность по облигациям, выпускаемым министерством финансов США. Облигации выпускаются сроком на 2, 3, 5, 7 и 10 лет, доход по ним выплачивается каждые шесть месяцев.
Доходность облигаций определяет доход, который получит инвестор после истечения их полного срока действия.
Инвесторы следят за волатильностью доходности облигаций и сравнивают с их средним значением и результатами предыдущих аукционов, т. к. это является индикатором состояния государственного долга.
Исторические данные
График
Таблица
19:00
USA
19:00
Комментарий ФРС по кредитно-денежной политике
После решения по процентной ставке ФРС публикует комментарий по кредитно-денежной политике. Отчет увеличивает волатильность по USD, 'ястребиный' прогноз укрепляет доллар США, а 'голубиный' - ослабляет.
Исторические данные
График
Таблица
19:00
USA
19:00
Решение по процентной ставке ФРС
0. 25
%
0,25%
Прошлое значение
-
Прогноз
- Фактическое значение
Совет управляющих ФРС объявляет решение по процентной ставке. Процентная ставка оказывает влияние на ставки коммерческих банков и других финансовых институтов, а также на обменный курс доллара США. Если ФРС повышает ставку, это указывает на его 'ястребиный' взгляд на инфляцию и, обыкновенно, укрепляет USD.
Исторические данные
График
Таблица
20:00
NZL
20:00
Комментарий по кредитно-денежной политике
Комментарий по кредитно-денежной политике (MPS) публикуется Резервным Банком Новой Зеландии ежеквартально. Каждый комментарий должен содержать следующую информацию: каким образом Резервный Банк намерен достичь своих целей; как предположительно будет формулироваться и применяться монетарная политика в ближайшие пять лет; как применяется монетарная политика с момента публикации предыдущего комментария по кредитно-денежной политике.
Исторические данные
График
Таблица
2015-1-28 01:33